本論文主要是以法國CAC40指數為研究對象，發展程式交易策略，並組合多個交易策略合成交易系統。首先，設計交易策略再組合成和以往AiSM(AI-based Financial Trading System Lab.)合成方式不同的交易系統，採用自行設計的組合方法，組合成交易系統CACT（CAC Trader）。再來，設計過濾演算法RMDA（Reduced MDD Algorithm）將CACT的訊號做處理，產生新的交易系統CACTR（CAC Trader Reduced）。並對CACT和CACTR作績效評估。最後，對CACT和CACTR作預測測試，並對預測結果作績效評估。
由實驗結果得知，CACT及CACTR皆為績效穩定的交易系統，皆可提供想操作法國CAC指數的投資人，作為實務上操作的參考依據。而CACTR對於降低CACT的DrawDown也有明顯效果。此即表示RMDA具有不錯的過濾功能。

This thesis focuses on CAC futures to develop several kinds of trading models. First, we design models and combine these models to form a trader, the method of how trader is combined is different from which AiSM is used to. The trader’s name is CACT. Second, we design an algorithm called RMDA(Reduced Max DrawDown Algorithm) to reduce drawdown, and filter the signals of CACT. The signals of CACT filtered by RMDA become a new trader called CACTR, then we evaluate the performance of CACT and CACTR. Finally, we use new data to evaluate CACT and CACTR to check if the traders are eligible.
From the experimental results, we find out that CACT and CACTR which are both program trading system has stable performance. CACTR can decrease the drawdown of CACT obviously. Investors can choose these trading signals of CACT and CACTR as a reference to decide their strategy.

[1] 台灣期貨交易所網站，www.taifex.com.tw，2009。
[2] 徐演政，”人工智慧股票預測系統研究成果發表記者招待會”，國立台灣科技大學，2001。
[3] 陳幸兒，技術分析之有效性：跨國的實證研究，大葉大學國際企業管理學系碩士論文，2008。
[4] 翁龍翔，各國股市技術分析的有效性，台灣大學財務金融學研究所未出版碩士論文，1994。
[5] 柯文俊，期貨交易學—入門基礎知識，時報文化出版企業有限公司，1993。
[6] 張傳章，期貨與選擇權，雙葉書廊有限公司，2006。
[7] 林昌義，期貨交易之原理與實務，五南出版社，1995。
[8] 柯景益，台股之風險管理平台實現，國立台灣科技大學資訊工程所碩士論文，2007。
[9] 寶來曼氏期貨資訊網，http://www.pmf.com.tw/，2009。
[10] 法國CAC40指數走勢，http://www.bloomberg.com/apps/cbuilder?ticker1=CAC%3AIND，2009。
[11] NYSE Euronext，http://www.nyse.com，2009。
[12] 法國CAC40期貨合約規格，http://www.matif.fr/ctr_/ctr_cac.htm，2009。
[13] 臺灣期貨交易所股份有限公司，台灣證券交易所未含金融電子類股價指數期貨暨選擇權契約規劃書，2007。
[14] 趙永昱，技術分析交易法則在股市擇時之實證研究，國立中山大學財務管理學系碩士論文，2002。
[15] 安芷誼，技術分析對台灣股票市場投資績效之探討－移動平均線法，銘傳大學國際企業學系碩士論文，2004。
[16] 鄭超文，點線賺錢術，財訊出版社，2006。
[17] Jesse Livermore，陳文慶譯，傑西李佛摩股市操盤術，寰宇出版股份有限公司，2007。
[18] 邱逸愷，多空交易日誌，雅書堂文化事業有限公司，2007。
[19] 廖宏彬，順勢策略之程式交易系統於台股指數期貨交易運用之研究，國立中興大學高階經理人碩士在職專班未出版碩士論文，2005。
[20] 吳典林，基於模糊聚類之台股盤整區間期貨交易系統，國立台灣科技大學資訊工程研究所碩士論文，2005。
[21] 楊雯寧，台灣股價指數預測模型之探討，元智大學工業工程與管理學系碩士論文，2002。
[22] 韋月桂，台灣期貨市場交易策略之研究，國立臺灣大學財務金 融學研究所碩士論文，2003。　
[23] 蔡宗達，以技術指標策略實證台指期貨市場之績效，國立高雄應用科技大學金融資訊研究所碩士論文，2007。
[24] 余勃蒼，以灰色理論為基礎之台股期貨交易策略，國立台灣科技大學資訊工程所碩士論文，2004。
[25] 趙和謙，整合模糊聚類與灰色預測之Taiex趨勢波動策略，國立台灣科技大學資訊工程研究所碩士論文，2005。
[26] 張兆鴻，台股交易器之設計，國立台灣科技大學資訊工程所碩士論文，2006。
[27] 郭明軒，期貨績效評估與選擇權避險平台之實現，國立台灣科技大學資訊工程所碩士論文，2007。
[28] Stanley Kroll，羅耀宗、俞濟群譯，期貨交易策略，寰宇出版股份有限公司，2009。
[29] Michael W.Covel，王怡文譯，海龜特訓班，商智文化，2008。
[30] AiSM，台灣科技大學資訊工程所人工智慧金融交易研究室， http://aism.csie.ntust.edu.tw，2006。